万泰生物603392核心经营数据 |
3980 ℃ |
|
当前股价：39.56，市值：500
亿，动态市盈率PE：-128.76，
合理估值PE：15，未来三年预期收益率：-81.86%。 其中，历史营业增长率：11.38%，净利增长率：0%； 未来三年预估净利增长率：0% （26E:--%, 27E:--%, 28E:--%）。 |
| 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股本(万) | - | 126512.28 | 126820.7 | 90607.07 | 60704 | 43360 | 39000 | 39000 | 36120 | 36120 |
| 净资产(万) | - | 1244795.99 | 1288365.73 | 1256489.19 | 456249.09 | 258039.27 | 158072.94 | 137042.79 | 89899.18 | 95970.43 |
| 总资产(万) | - | 1468939.63 | 1571499.79 | 1622951.66 | 704594.81 | 350367.88 | 216491.95 | 181466.51 | 165579.19 | 145446.21 |
| 营业收入(万) | - | 224540.32 | 551078.25 | 1118518.87 | 575032.91 | 235425.68 | 118375.42 | 98268.67 | 94952.45 | 84408.23 |
| 营业收入增长率(%) | -100 | -59.25 | -50.73 | 94.51 | 144.25 | 98.88 | 20.46 | 3.49 | 12.49 | 24 |
| 营业成本(万) | - | 75904.47 | 79212.46 | 117041.2 | 81771.06 | 44214.17 | 33086.44 | 26908.44 | 28119.14 | 23017.6 |
| 营业成本增长率(%) | -100 | -4.18 | -32.32 | 43.13 | 84.94 | 33.63 | 22.96 | -4.31 | 22.16 | 31.71 |
| 毛利率(%) | - | 66.2 | 85.63 | 89.54 | 85.78 | 81.22 | 72.05 | 72.62 | 70.39 | 72.73 |
| 三项费用(万) | - | 78549.23 | 194772.83 | 348880.23 | 187786.91 | 81867.95 | 50552.23 | 41967.37 | 36256.65 | 34867.22 |
| 费用增长率(%) | -100 | -59.67 | -44.17 | 85.79 | 129.38 | 61.95 | 20.46 | 15.75 | 3.98 | -6.99 |
| 费用率(%) | - | 52.85 | 41.28 | 34.84 | 38.07 | 42.82 | 59.27 | 58.81 | 54.25 | 56.8 |
| 净利润(万) | - | 10909.45 | 124650.44 | 486330.12 | 207921.42 | 68181.52 | 21030.15 | 29287.61 | 15035.86 | 13147.83 |
| 净利润增长率(%) | -100 | -91.25 | -74.37 | 133.9 | 204.95 | 224.21 | -28.19 | 94.79 | 14.36 | 19.88 |
| 经营现金流(万) | - | 35508.16 | 153782.29 | 413259.26 | 168194.76 | 46820.65 | 27268.05 | 20830.73 | 14696.93 | 12940.13 |
| 现金流增长率(%) | -100 | -76.91 | -62.79 | 145.7 | 259.23 | 71.71 | 30.9 | 41.74 | 13.58 | -17.38 |
| 净利润现金比(-) | - | 3.25 | 1.23 | 0.85 | 0.81 | 0.69 | 1.3 | 0.71 | 0.98 | 0.98 |
| 净资产收益率ROE(%) | - | 0.86 | 9.8 | 56.79 | 58.22 | 32.77 | 14.25 | 25.81 | 16.18 | 15.55 |
| 生产资本回报率(%) | - | 1.72 | 44.67 | 223.9 | 119.35 | 74.59 | 27.51 | 116.64 | 70.32 | 58.05 |
| 资本支出(万) | - | 88734.97 | 115967.17 | 92991.06 | 104778.94 | 39043.66 | 16200.07 | 24606.17 | 21465.49 | 13126.46 |
| 折旧和摊销(万) | - | 27830 | 23939 | 14280 | 10123 | 8654 | 8231 | - | - | - |
| 归属股东权益(万) | - | 1226280.2 | 1270059.8 | 1234125.73 | 446628.72 | 255366.5 | 155881.96 | 134995.53 | 87832.75 | 88905.46 |
| 股东权益增长率(%) | -100 | -3.45 | 2.91 | 176.32 | 74.9 | 63.82 | 15.47 | 53.7 | -1.21 | 27.34 |
| 自由现金流(万) | - | -50281 | 32740 | 394868 | 107491 | 37310 | 12917 | 4701 | -6425 | 1692 |
| 自由现金流增长率(%) | - | - | - | - | - | 188.84 | 174.77 | -173.17 | -479.73 | -62.08 |
| 每股股东权益(元) | - | 9.69 | 10.01 | 13.62 | 7.36 | 5.89 | 4 | 3.46 | 2.43 | 2.46 |
| 每股股东收益(元) | - | 0.08 | 0.98 | 5.23 | 3.33 | 1.56 | 0.54 | 0.75 | 0.42 | 0.41 |
| 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营画像 | CABCB | ABACB | ABABA | ABBAA | ABBAA | ABBAA | ABABA | ABBAA | ABBAA | ABBAA |
| 经营分析 | 2025：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用控制在毛利润的30%以内，管理优秀；3、经营现金流净额为正，但小于净利润，需要进一步分析；4、净资产收益率（ROE）小于6%，赚钱能力不好；5、利润总额/生产相关资产小于社会平均资本回报率，属于重资产公司。 2024：1、公司毛利率大于40%，在行业中具有竞争优势，通常处于龙头地位；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）小于6%，赚钱能力不好；5、利润总额/生产相关资产小于社会平均资本回报率，属于重资产公司。 2023：1、公司毛利率大于40%，在行业中具有竞争优势，通常处于龙头地位；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）在6%到15%之间，赚钱能力一般；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 |
|||||||||
| 现金流画像 | --- | +-- | +-- | +-+ | +-+ | +-+ | +-- | +-- | +-+ | +-+ |
| 现金流分析 | 2025：企业经营现金流为负，要靠输血为生，不值得投资。 2024：奶牛型：企业靠经营挣来的钱不断扩张，同时还能减债或分红，是典型的奶牛。如果能持续，且有不贵（市盈率合理或低估），则是非常好的投资标的。 2023：奶牛型：企业靠经营挣来的钱不断扩张，同时还能减债或分红，是典型的奶牛。如果能持续，且有不贵（市盈率合理或低估），则是非常好的投资标的。 |
|||||||||