杭氧股份002430核心经营数据 |
4107 ℃ |
|
当前股价：21.86，市值：215
亿，动态市盈率PE：20.68，
合理估值PE：15，未来三年预期收益率：7.86%。 其中，历史营业增长率：11.61%，净利增长率：14.71%； 未来三年预估净利增长率：11.07% （24E:-10.09%, 25E:26.21%, 26E:20.77%）。 |
| 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股本(万) | 98431.07 | 98454.15 | 96460.38 | 96460.38 | 96460.38 | 96460.38 | 96460.38 | 83177.6 | 83177.6 | 83177.6 |
| 净资产(万) | 1008174.13 | 895934.59 | 785534.73 | 683224.75 | 620836.28 | 571253.52 | 501149.97 | 373349.72 | 410279.01 | 394327.8 |
| 总资产(万) | 2262031.61 | 1923844.64 | 1604727.12 | 1443542.01 | 1204934.47 | 1134682.12 | 1108920.47 | 991370.14 | 973071.41 | 940175.31 |
| 营业收入(万) | 1330899.98 | 1280321.08 | 1187784.46 | 1002076.81 | 818701.24 | 790121.75 | 645179.92 | 494446.58 | 593966.71 | 593382.4 |
| 营业收入增长率(%) | 3.95 | 7.79 | 18.53 | 22.4 | 3.62 | 22.47 | 30.49 | -16.76 | 0.1 | 7.83 |
| 营业成本(万) | 1025971.81 | 954005.43 | 895111.07 | 774796.08 | 639726.73 | 606147.46 | 508287.99 | 423969.91 | 494414.45 | 488848.05 |
| 营业成本增长率(%) | 7.54 | 6.58 | 15.53 | 21.11 | 5.54 | 19.25 | 19.89 | -14.25 | 1.14 | 10.28 |
| 毛利率(%) | 22.91 | 25.49 | 24.64 | 22.68 | 21.86 | 23.28 | 21.22 | 14.25 | 16.76 | 17.62 |
| 三项费用(万) | 108791.72 | 97816.24 | 90603.15 | 70725.01 | 64513.78 | 66732.03 | 76924.42 | 75134.2 | 74467.02 | 78380.99 |
| 费用增长率(%) | 11.22 | 7.96 | 28.11 | 9.63 | -3.32 | -13.25 | 2.38 | 0.9 | -4.99 | 6.94 |
| 费用率(%) | 35.68 | 29.98 | 30.96 | 31.12 | 36.05 | 36.27 | 56.19 | 106.61 | 74.8 | 74.98 |
| 净利润(万) | 127501.77 | 128354.77 | 127443.82 | 90629.35 | 68457.62 | 79470.24 | 38199.29 | -28084.71 | 16182.83 | 16294.73 |
| 净利润增长率(%) | -0.66 | 0.71 | 40.62 | 32.39 | -13.86 | 108.04 | -236.01 | -273.55 | -0.69 | -39.07 |
| 经营现金流(万) | 246336.93 | 143693.83 | 126163.75 | 93754.79 | 146606.4 | 128196.79 | 85116.49 | 42410.52 | 43259.39 | 13974.61 |
| 现金流增长率(%) | 71.43 | 13.89 | 34.57 | -36.05 | 14.36 | 50.61 | 100.7 | -1.96 | 209.56 | -66.45 |
| 净利润现金比(-) | 1.93 | 1.12 | 0.99 | 1.03 | 2.14 | 1.61 | 2.23 | -1.51 | 2.67 | 0.86 |
| 净资产收益率ROE(%) | 13.39 | 15.27 | 17.35 | 13.9 | 11.49 | 14.82 | 8.74 | -7.17 | 4.02 | 4.28 |
| 生产资本回报率(%) | 16.09 | 20.72 | 25.79 | 19.79 | 15.82 | 306.11 | 10.81 | -4.74 | 4.18 | 4.93 |
| 资本支出(万) | 308160.2 | 201824.55 | 109330.75 | 76997.56 | 124958.01 | 39893.88 | 8696.19 | 110630.76 | 32474.43 | 64007.65 |
| 折旧和摊销(万) | 87678 | 72060 | 64148 | 59791 | 54650 | 54954 | 53336 | 51931 | 45261 | 40595 |
| 归属股东权益(万) | 889742.93 | 819161.59 | 732369.49 | 635401.95 | 577996.26 | 530785.6 | 463400.59 | 337895.74 | 367600.13 | 353896.21 |
| 股东权益增长率(%) | 8.62 | 11.85 | 15.26 | 9.93 | 8.89 | 14.54 | 37.14 | -8.08 | 3.87 | 8.26 |
| 自由现金流(万) | -98873 | -8734 | 74212 | 67111 | -6778 | 89146 | 80710 | -86962 | 27197 | -9868 |
| 自由现金流增长率(%) | - | - | - | - | - | - | - | -419.75 | -375.61 | -88.95 |
| 每股股东权益(元) | 9.04 | 8.32 | 7.59 | 6.59 | 5.99 | 5.5 | 4.8 | 4.06 | 4.42 | 4.25 |
| 每股股东收益(元) | 1.24 | 1.23 | 1.24 | 0.87 | 0.66 | 0.77 | 0.37 | -0.34 | 0.17 | 0.16 |
| 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营画像 | BBABA | BAAAA | BBBAA | BBABA | BBABA | BBABA | BBABA | CCCCB | CCACB | CCBCB |
| 经营分析 | 2023：1、公司毛利率在20%到40%之间，行业竞争激烈，公司优势不明显；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）在6%到15%之间，赚钱能力一般；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 2022：1、公司毛利率在20%到40%之间，行业竞争激烈，公司优势不明显；2、三项费用控制在毛利润的30%以内，管理优秀；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）大于15%，赚钱能力强；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 2021：1、公司毛利率在20%到40%之间，行业竞争激烈，公司优势不明显；2、三项费用在毛利润的30%到70%之间，具有一定的竞争优势；3、经营现金流净额为正，但小于净利润，需要进一步分析；4、净资产收益率（ROE）大于15%，赚钱能力强；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 |
|||||||||
| 现金流画像 | +-+ | +-+ | +-- | +-+ | +-- | +-- | +-- | +-+ | +-- | +-+ |
| 现金流分析 | 2023：蛮牛型：企业把经营挣的钱，加上借债或出让股权筹来的钱，一起投入到新项目中去了，企业扩张的急切之心昭然若揭，如同一只勇往直前的蛮牛。如果新项目能创造辉煌，则企业可能高速成长；反之，投资者的失望情绪可能会严重打压公司市值。 2022：蛮牛型：企业把经营挣的钱，加上借债或出让股权筹来的钱，一起投入到新项目中去了，企业扩张的急切之心昭然若揭，如同一只勇往直前的蛮牛。如果新项目能创造辉煌，则企业可能高速成长；反之，投资者的失望情绪可能会严重打压公司市值。 2021：奶牛型：企业靠经营挣来的钱不断扩张，同时还能减债或分红，是典型的奶牛。如果能持续，且有不贵（市盈率合理或低估），则是非常好的投资标的。 |
|||||||||