步长制药603858核心经营数据 |
5212 ℃ |
|
当前股价：16.77，市值：185
亿，动态市盈率PE：-63.24，
合理估值PE：15，未来三年预期收益率：-75.85%。 其中，历史营业增长率：7.01%，净利增长率：-10.63%； 未来三年预估净利增长率：0% （24E:--%, 25E:--%, 26E:--%）。 |
| 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股本(万) | 110604.26 | 110604.26 | 114158.06 | 114158.06 | - | 88634 | 68180 | 68180 | 61200 | 61200 |
| 净资产(万) | 1137600.94 | 1227505.16 | 1445001.25 | 1381083.46 | - | 1385893.98 | 1321869.69 | 1271479.94 | 726043.02 | 444932.38 |
| 总资产(万) | 2089229.75 | 2195188.16 | 2398564.15 | 2288626.36 | - | 2002500.12 | 1919670.26 | 1867495.51 | 1576372.26 | 910352.69 |
| 营业收入(万) | 1324513.33 | 1495125.27 | 1576267.98 | 1600671.43 | - | 1366475.26 | 1386391.87 | 1232088.31 | 1165562.74 | 1033361.61 |
| 营业收入增长率(%) | -11.41 | -5.15 | -1.52 | - | -100 | -1.44 | 12.52 | 5.71 | 12.79 | 20.27 |
| 营业成本(万) | 421828.19 | 423251.04 | 413279.62 | 374101.06 | - | 235177.04 | 244764.85 | 207326.38 | 200559.43 | 202353.6 |
| 营业成本增长率(%) | -0.34 | 2.41 | 10.47 | - | -100 | -3.92 | 18.06 | 3.37 | -0.89 | 25.84 |
| 毛利率(%) | 68.15 | 71.69 | 73.78 | 76.63 | - | 82.79 | 82.35 | 83.17 | 82.79 | 80.42 |
| 三项费用(万) | 745644.61 | 850018.96 | 937785.03 | 933010.27 | - | 876344.49 | 939875.59 | 797908.63 | 741063.15 | 653222.34 |
| 费用增长率(%) | -12.28 | -9.36 | 0.51 | - | -100 | -6.76 | 17.79 | 7.67 | 13.45 | 21.53 |
| 费用率(%) | 82.6 | 79.3 | 80.64 | 76.07 | - | 77.46 | 82.33 | 77.86 | 76.79 | 78.61 |
| 净利润(万) | 15186.52 | -171811.7 | 123541.48 | 184314.22 | - | 190749.21 | 163893.84 | 176991.09 | 353370.2 | 150878.93 |
| 净利润增长率(%) | -108.84 | -239.07 | -32.97 | - | -100 | 16.39 | -7.4 | -49.91 | 134.21 | 11.96 |
| 经营现金流(万) | -19560.52 | 275562.77 | 132051.34 | 195876.34 | - | 205083.73 | 196197.56 | 166878.31 | 212073.07 | 178058.18 |
| 现金流增长率(%) | -107.1 | 108.68 | -32.58 | - | -100 | 4.53 | 17.57 | -21.31 | 19.1 | 59.84 |
| 净利润现金比(-) | -1.29 | -1.6 | 1.07 | 1.06 | - | 1.08 | 1.2 | 0.94 | 0.6 | 1.18 |
| 净资产收益率ROE(%) | 1.28 | -12.86 | 8.74 | 26.69 | - | 14.09 | 12.64 | 17.72 | 60.35 | 34.55 |
| 生产资本回报率(%) | 5.7 | -18.91 | 24.29 | 35.86 | - | 47.61 | 47.36 | 62.27 | 123.77 | 111.46 |
| 资本支出(万) | 52991.53 | 54316.56 | 43353.42 | 53643.8 | - | 130983.28 | 145504.63 | 67787.16 | 48077.78 | 20487.53 |
| 折旧和摊销(万) | 58327 | 48803 | 49587 | 42658 | - | 37616 | 30149 | 29017 | 19936 | 9955 |
| 归属股东权益(万) | 1161699.36 | 1236262.82 | 1442484.64 | 1371464.28 | - | 1373452.81 | 1314225.76 | 1260601.59 | 715219.3 | 440097.11 |
| 股东权益增长率(%) | -6.03 | -14.3 | 5.18 | - | -100 | 4.51 | 4.25 | 76.25 | 62.51 | 7.37 |
| 自由现金流(万) | 37233 | -171201 | 135159 | 175104 | - | 95473 | 48440 | 138166 | 325535 | 121830 |
| 自由现金流增长率(%) | - | - | - | - | - | - | - | -57.56 | 167.2 | 64.33 |
| 每股股东权益(元) | 10.5 | 11.18 | 12.64 | 12.01 | - | 15.5 | 19.28 | 18.49 | 11.69 | 7.19 |
| 每股股东收益(元) | 0.29 | -1.5 | 1.13 | 1.63 | - | 2.13 | 2.4 | 2.6 | 5.78 | 2.16 |
| 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 | 2014 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营画像 | ACCCB | ACCCB | ACABA | ACAAA | CABCB | ACABA | ACABA | ACBAA | ACBAA | ACAAA |
| 经营分析 | 2023：1、公司毛利率大于40%，在行业中具有竞争优势，通常处于龙头地位；2、三项费用超出毛利润的70%，费用控制不好，通常管理不善；3、经营现金流净额为负，经营不善，靠输血为生，基本没有投资价值；4、净资产收益率（ROE）小于6%，赚钱能力不好；5、利润总额/生产相关资产小于社会平均资本回报率，属于重资产公司。 2022：1、公司毛利率大于40%，在行业中具有竞争优势，通常处于龙头地位；2、三项费用超出毛利润的70%，费用控制不好，通常管理不善；3、经营现金流净额为负，经营不善，靠输血为生，基本没有投资价值；4、净资产收益率（ROE）小于6%，赚钱能力不好；5、利润总额/生产相关资产小于社会平均资本回报率，属于重资产公司。 2021：1、公司毛利率大于40%，在行业中具有竞争优势，通常处于龙头地位；2、三项费用超出毛利润的70%，费用控制不好，通常管理不善；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）在6%到15%之间，赚钱能力一般；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 |
|||||||||
| 现金流画像 | --- | +-- | +-- | +-- | --- | +-- | +-+ | +-+ | +-+ | +-- |
| 现金流分析 | 2023：企业经营现金流为负，要靠输血为生，不值得投资。 2022：奶牛型：企业靠经营挣来的钱不断扩张，同时还能减债或分红，是典型的奶牛。如果能持续，且有不贵（市盈率合理或低估），则是非常好的投资标的。 2021：奶牛型：企业靠经营挣来的钱不断扩张，同时还能减债或分红，是典型的奶牛。如果能持续，且有不贵（市盈率合理或低估），则是非常好的投资标的。 |
|||||||||