越秀资本000987核心经营数据 |
6185 ℃ |
|
当前股价：8.36，市值：419
亿，动态市盈率PE：10.08，
合理估值PE：15，未来三年预期收益率：47.68%。 其中，历史营业增长率：8.83%，净利增长率：19.87%； 未来三年预估净利增长率：12.29% （26E:8.53%, 27E:13.27%, 28E:15.19%）。 |
| 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股本(万) | - | 501713.25 | 501713.25 | 501713.25 | 371639.44 | 275288.48 | 275288.48 | 275288.48 | 222383.04 | 222383.04 |
| 净资产(万) | - | 4590890 | 4154626.92 | 3914273.95 | 3551895.53 | 3132541.67 | 2332553.99 | 1974287.15 | 1834259.7 | 1753212.83 |
| 总资产(万) | - | 21981159.49 | 18717013.64 | 17329269.86 | 15333077.71 | 12404611.98 | 11453378.65 | 9690138.95 | 7674017.77 | 6685289.14 |
| 营业收入(万) | - | 900510.66 | 935357.62 | 772100.44 | 631048.15 | 380826.28 | 837197.66 | 667096.02 | 532638.87 | 280542.81 |
| 营业收入增长率(%) | -100 | -3.73 | 21.14 | 22.35 | 65.7 | -54.51 | 25.5 | 25.24 | 89.86 | 0.04 |
| 营业成本(万) | - | 750449.42 | 835568.17 | 761142.55 | 621378.92 | 370367.13 | 602988.58 | 596732.82 | 427583.37 | 205742.71 |
| 营业成本增长率(%) | -100 | -10.19 | 9.78 | 22.49 | 67.77 | -38.58 | 1.05 | 39.56 | 107.82 | -2.07 |
| 毛利率(%) | - | 16.66 | 10.67 | 1.42 | 1.53 | 2.75 | 27.98 | 10.55 | 19.72 | 26.66 |
| 三项费用(万) | - | 117731.25 | 121363.77 | 132889.02 | 118592.6 | 99181.63 | - | - | - | 163384.42 |
| 费用增长率(%) | -100 | -2.99 | -8.67 | 12.06 | 19.57 | - | - | - | -100 | 269.17 |
| 费用率(%) | - | 78.46 | 121.62 | 1212.72 | 1226.49 | 948.28 | - | - | - | 218.43 |
| 净利润(万) | - | 273384.06 | 331978.68 | 346490.29 | 332969.98 | 524889.73 | 167362.79 | 60769.6 | 85962.55 | 90662.8 |
| 净利润增长率(%) | -100 | -17.65 | -4.19 | 4.06 | -36.56 | 213.62 | 175.41 | -29.31 | -5.18 | 295.81 |
| 经营现金流(万) | - | 1644173.78 | 1338639.23 | -134096.5 | -727585.01 | -520661.92 | 338153.34 | 32117.72 | -952524.22 | -583572.77 |
| 现金流增长率(%) | -100 | 22.82 | -1098.27 | -81.57 | 39.74 | -253.97 | 952.86 | -103.37 | 63.22 | -5601.68 |
| 净利润现金比(-) | - | 6.01 | 4.03 | -0.39 | -2.19 | -0.99 | 2.02 | 0.53 | -11.08 | -6.44 |
| 净资产收益率ROE(%) | - | 6.25 | 8.23 | 9.28 | 9.96 | 19.21 | 7.77 | 3.19 | 4.79 | 9.18 |
| 生产资本回报率(%) | - | 9.01 | 30.42 | 300.04 | 3037.43 | 4965.14 | 2235.96 | 172.89 | 323.96 | 358.64 |
| 资本支出(万) | - | 2532211.54 | 998039.9 | 125459.54 | 4402.25 | 3371.95 | 9771 | 29691.67 | 14699.15 | 10661.2 |
| 折旧和摊销(万) | - | 111134 | 25500 | 6579 | 5500 | 5440 | 19257 | 16854 | 13346 | 15454 |
| 归属股东权益(万) | - | 3117044.63 | 2862940.5 | 2699819.33 | 2514693.15 | 2344696.92 | 1703478.31 | 1682735.48 | 1288744.7 | 1247724.52 |
| 股东权益增长率(%) | -100 | 8.88 | 6.04 | 7.36 | 7.25 | 37.64 | 1.23 | 30.57 | 3.29 | 461.2 |
| 自由现金流(万) | - | -2191678 | -732176 | 132294 | 249132 | 463549 | 127375 | 32161 | 61979 | 66842 |
| 自由现金流增长率(%) | - | - | - | - | - | - | - | - | -7.28 | 339.49 |
| 每股股东权益(元) | - | 6.21 | 5.71 | 5.38 | 6.77 | 8.52 | 6.19 | 6.11 | 5.8 | 5.61 |
| 每股股东收益(元) | - | 0.46 | 0.48 | 0.5 | 0.67 | 1.68 | 0.43 | 0.16 | 0.28 | 0.28 |
| 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营画像 | CABCB | CCABA | CCABA | CCCBA | CCCBA | CCCAA | BAABA | CABCA | CACCA | BCCBA |
| 经营分析 | 2025：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用控制在毛利润的30%以内，管理优秀；3、经营现金流净额为正，但小于净利润，需要进一步分析；4、净资产收益率（ROE）小于6%，赚钱能力不好；5、利润总额/生产相关资产小于社会平均资本回报率，属于重资产公司。 2024：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用超出毛利润的70%，费用控制不好，通常管理不善；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）在6%到15%之间，赚钱能力一般；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 2023：1、公司毛利率小于20%，行业竞争激烈或产能过剩，公司处于劣势；2、三项费用超出毛利润的70%，费用控制不好，通常管理不善；3、经营现金流净额大于净利润，净利质量高，潜在的‘印钞机’；4、净资产收益率（ROE）在6%到15%之间，赚钱能力一般；5、利润总额/生产相关资产大于社会平均资本回报率，属于轻资产公司。 |
|||||||||
| 现金流画像 | --- | +-+ | +-+ | --+ | --+ | --+ | +++ | +-+ | --+ | -++ |
| 现金流分析 | 2025：企业经营现金流为负，要靠输血为生，不值得投资。 2024：蛮牛型：企业把经营挣的钱，加上借债或出让股权筹来的钱，一起投入到新项目中去了，企业扩张的急切之心昭然若揭，如同一只勇往直前的蛮牛。如果新项目能创造辉煌，则企业可能高速成长；反之，投资者的失望情绪可能会严重打压公司市值。 2023：蛮牛型：企业把经营挣的钱，加上借债或出让股权筹来的钱，一起投入到新项目中去了，企业扩张的急切之心昭然若揭，如同一只勇往直前的蛮牛。如果新项目能创造辉煌，则企业可能高速成长；反之，投资者的失望情绪可能会严重打压公司市值。 |
|||||||||